Blog

Jul 19, 2023

Le "grand dénouement" du transport maritime par conteneurs : tarifs au comptant proches de la pré

googletag.cmd.push(fonction() { var gptSlot =

googletag.cmd.push(fonction() { var gptSlot = googletag.defineSlot('/21776187881/FW-Responsive-Main_Content-Slot1', [[728, 90], [468, 60], [300, 100], [ 320, 50]], 'div-gpt-ad-b1-i-fw-ad-1').defineSizeMapping(gptSizeMaps.banner1).setCollapseEmptyDiv(true).addService(googletag.pubads());gptAdSlots.push( gptSlot);});

La question à un milliard de dollars pour les marchés du transport maritime de conteneurs au début de 2022 était : "Fête ou grande détente ?"

Il s'est avéré être la grande détente. Alors que cette année tire à sa fin, la fête est pratiquement terminée. De nombreux gains du marché de l'ère COVID ont disparu. Le reste sera en danger en 2023.

Lundi, le Freightos Baltic Daily Index (FBX) a évalué les tarifs de la côte ouest de la Chine à 1 378 dollars par unité équivalente de quarante pieds. L'indice est resté relativement inchangé depuis le 23 novembre et est en baisse de 93 % par rapport à son sommet historique de septembre 2021.

Il a maintenant fait un aller-retour complet depuis le début du boom de la consommation induit par le COVID – il est revenu là où il était à cette période de l'année en 2019.

L'indice hebdomadaire Drewry World Container Index (WCI) a évalué les taux au comptant Shanghai-Los Angeles à 1 992 $ par FEU jeudi. Il est à peu près stable depuis le 8 décembre. Il est en baisse de 84 % par rapport à son sommet de novembre 2021, bien qu'il reste 557 $ par FEU au-dessus de ce qu'il était fin décembre 2019.

Les tarifs spot d'expédition de conteneurs sont également évalués par Platts, une division de S&P Global Commodities. Platts a fixé les taux au comptant de l'Asie du Nord et de la côte ouest à 1 300 $ par FEU lundi, soit 50 $ par FEU en dessous de son évaluation à ce moment en 2019.

fenêtre.googletag = fenêtre.googletag || {cmd : []} ; googletag.cmd.push(function() { googletag.defineSlot('/21776187881/fw-responsive-main_content-slot2', [[468, 60], [728, 90], [300, 100], [320, 50 ]], 'div-gpt-ad-1665767472470-0').defineSizeMapping(gptSizeMaps.banner1).addService(googletag.pubads()); googletag.pubads().enableSingleRequest(); googletag.pubads().collapseEmptyDivs( ); googletag.enableServices(); });

Le marché de la côte ouest des États-Unis "a peut-être atteint le fond", a déclaré Platts.

Les taux au comptant de l'Asie et de la côte Est ont bien mieux résisté que les taux de la côte Ouest cette année en raison d'une demande plus élevée, les expéditeurs cherchant à éviter l'incertitude de la main-d'œuvre sur la côte Ouest, ce qui a accru la congestion des ports de la côte Est.

Cette congestion se résorbe enfin. Il y avait 10 navires dans la file d'attente au large de Savannah, en Géorgie, lundi, contre près de 50 à un moment donné cet été.

FBX a fixé lundi les taux au comptant de la côte est de la Chine à 2 905 $ par FEU, en baisse de 87 % par rapport au pic de septembre 2021, bien qu'ils soient toujours en hausse de 295 $ par FEU ou de 11 % par rapport aux niveaux pré-COVID. Contrairement à l'indice FBX de la côte ouest, qui a atteint un plateau ce mois-ci, l'indice FBX de la côte est a glissé de 16 % depuis le 1er décembre.

L'indice Drewry WCI Shanghai-New York était à 3 889 $ jeudi, en baisse de 76 % par rapport au sommet historique de septembre 2021. Selon la WCI, les taux au comptant dans cette voie sont toujours de 1 391 $ par FEU ou 56 % au-dessus de leur niveau. cette fois en 2019.

Pendant le boom du transport maritime de conteneurs de 2020-22, les tarifs au comptant de la côte Asie-Est ont atteint une prime inhabituellement élevée par rapport aux tarifs de la côte Asie-Ouest. Avant la pandémie, cette prime oscillait entre 1 400 $ et 1 500 $ par FEU. Pendant le boom, il a atteint 6 000 $ par FEU.

fenêtre.googletag = fenêtre.googletag || {cmd : []} ; googletag.cmd.push(function() { googletag.defineSlot('/21776187881/fw-responsive-main_content-slot3', [[728, 90], [468, 60], [320, 50], [300, 100 ]], 'div-gpt-ad-1665767553440-0').defineSizeMapping(gptSizeMaps.banner1).addService(googletag.pubads()); googletag.pubads().enableSingleRequest(); googletag.pubads().collapseEmptyDivs( ); googletag.enableServices(); });

L'écart exceptionnellement élevé a persisté jusqu'en 2022 alors que les volumes se déplaçaient vers la côte Est. Pas plus tard que début septembre, il dépassait 4 500 $ par FEU, selon les indices FBX. Mais la dernière semaine de décembre, il était tombé à 1 527 $ par FEU, près de son niveau traditionnel.

Platts a signalé le même schéma de normalisation dans ses propres index. "L'écart entre les taux d'importation de la côte est/ouest est désormais de 1 525 dollars par FEU, se rapprochant de la moyenne pré-pandémique, qui a été bouleversée en 2022, car de nombreux propriétaires de fret ont ajusté leur comportement d'importation pour favoriser la côte est", a-t-il déclaré mardi.

D'autres parties du marché du transport par conteneurs restent loin de la normale. L'un est le marché transatlantique vers l'ouest.

L'évaluation FBX Europe-Côte Est était de 5 693 $ par FEU lundi, soit 2,9 fois son niveau à cette époque en 2019. La dernière évaluation Drewry WCI Rotterdam-New York était de 6 989 $ par FEU, également 2,9 fois les niveaux pré-pandémiques.

Selon Sea-Intelligence, ce dernier point positif pour les transporteurs est sur le point de disparaître. Le PDG de Sea-Intelligence, Alan Murphy, a déclaré que les transporteurs injectaient "de grandes quantités de capacité sur cette voie commerciale". Cette injection de capacité devrait faire baisser les taux au comptant.

Murphy a expliqué: «À partir de la mi-décembre 2022, la capacité exploitée sur la côte est de l'Europe du Nord et de l'Amérique du Nord passera d'être à peu près au même niveau qu'en 2019 à 20% plus élevée. Et à la mi-février 2023, c'est sur le point de bondir encore plus loin, à 30 % [plus haut]. La capacité de la Méditerranée augmentera en moyenne de 25 % sur 2019 en janvier-février 2023. »

fenêtre.googletag = fenêtre.googletag || {cmd : []} ; googletag.cmd.push(function() { googletag.defineSlot('/21776187881/fw-responsive-main_content-slot2', [[728, 90], [468, 60], [320, 50], [300, 100 ]], 'div-gpt-ad-1665767737710-0').defineSizeMapping(gptSizeMaps.banner1).addService(googletag.pubads()); googletag.pubads().enableSingleRequest(); googletag.pubads().collapseEmptyDivs( ); googletag.enableServices(); });

Un autre marché qui n'est pas revenu à la normale – un marché qui est essentiel à la rentabilité des transporteurs maritimes – est le marché des contrats annuels. Les transporteurs maritimes transportent la majorité de leurs volumes sur des contrats, et non sur place. Bien que la baisse des taux au comptant finisse par faire baisser les taux contractuels, il y a un décalage.

La plupart des contrats Asie-Europe ont été réinitialisés le 1er janvier et la plupart des contrats Asie-États-Unis le 1er mai. Même avant ces dates, les taux contractuels moyens ont chuté en raison de contrats négociés en dehors des cycles normaux et des conditions existantes renégociées à mi-contrat inférieur. Néanmoins, les taux contractuels moyens restent bien supérieurs aux niveaux de 2019, ce qui explique la résilience continue de la rentabilité des transporteurs maritimes.

Les taux à long terme sont suivis par Xeneta. Son indice des contrats à long terme est resté relativement stable en décembre après avoir fortement chuté en novembre. La moyenne mondiale des taux contractuels de Xeneta est toujours en hausse de 70 % sur un an ce mois-ci, et son évaluation des taux contractuels pour les importations américaines reste supérieure de 130 %.

"Ce n'est vraiment que le calme avant la tempête", a déclaré jeudi le PDG de Xeneta, Patrik Berglund. "Alors que de plus en plus de contrats à long terme expirent au cours de la nouvelle année, attendez-vous à ce que [l'indice à long terme de Xeneta] affiche des baisses beaucoup plus importantes d'un mois sur l'autre.

"Tous les indicateurs indiquent des baisses de taux considérables par rapport aux niveaux d'aujourd'hui, plusieurs des principaux métiers d'Extrême-Orient pointant vers de nouveaux contrats à long terme qui sont beaucoup plus proches des taux de référence au comptant actuellement bien inférieurs.

"Nous avons vu un âge d'or pour les transporteurs depuis le début de la pandémie, mais ces jours sont presque révolus maintenant", a déclaré Berglund.

fenêtre.googletag = fenêtre.googletag || {cmd : []} ; googletag.cmd.push(function() { googletag.defineSlot('/21776187881/fw-responsive-main_content-slot5', [[728, 90], [468, 60], [320, 50], [300, 100 ]], 'div-gpt-ad-1665767778941-0').defineSizeMapping(gptSizeMaps.banner1).addService(googletag.pubads()); googletag.pubads().enableSingleRequest(); googletag.pubads().collapseEmptyDivs( ); googletag.enableServices(); });

Cliquez pour plus d'articles de Greg Miller

21-22 JUIN 2023 • CLEVELAND, OH • ÉVÉNEMENT EN PERSONNE

Les plus grands esprits des secteurs du transport, de la logistique et de la chaîne d'approvisionnement partageront leurs idées, prédiront les tendances futures et présenteront les technologies émergentes à la manière de FreightWaves - avec des discussions engageantes, des démonstrations rapides, des kiosques de sponsors interactifs et plus encore.